證券時報·e公司
銳新
2025-02-25 23:31
市值超千億元的券商海通證券(600837)因與國泰君安(601211)的吸收合并事宜，公司A股股票將于2025年3月4日終止上市。
值得注意的是，2024年以來內(nèi)地證券行業(yè)出現(xiàn)新一輪整合潮，引起市場廣泛關(guān)注。
海通證券3月4日謝幕 1股可換0.62股國泰君安A股
2月25日晚間，海通證券發(fā)布的公告顯示，2025年2月25日，公司收到上交所出具的自律監(jiān)管決定書《關(guān)于海通證券股份有限公司股票終止上市的決定》（〔2025〕40號），上交所決定對公司A股股票予以終止上市。
根據(jù)安排，2025年3月4日公司A股股票終止上市后，公司A股股東的股票賬戶中即不再顯示公司A股股票，相對應(yīng)的股票市值將無法在投資者賬戶總市值中體現(xiàn)，直至公司A股股票轉(zhuǎn)換為國泰君安A股股票并完成新增A股股份上市的相關(guān)手續(xù)后，公司原A股股東的股票賬戶中將自新增股份上市日起顯示國泰君安A股股票，相對應(yīng)的股票市值將會在投資者賬戶總市值中體現(xiàn)。
換股比例方面，公司A股股票主動終止上市后，本次合并A股換股實施股權(quán)登記日收市后在中國證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司上海分公司登記在冊的海通證券全體A股股東持有的公司股票將按照1:0.62的比例轉(zhuǎn)換為國泰君安的A股股票，即每1股海通證券A股股票可以換得0.62股國泰君安A股股票。
海通證券換股股東取得的國泰君安股票應(yīng)當(dāng)為整數(shù)，如其所持有的海通證券股票數(shù)量乘以換股比例后的數(shù)額不是整數(shù)，則按照其小數(shù)點后尾數(shù)大小排序，向每一位股東依次發(fā)放一股，直至實際換股數(shù)與計劃發(fā)行股數(shù)一致。如遇尾數(shù)相同者多于剩余股數(shù)時則采取計算機系統(tǒng)隨機發(fā)放的方式，直至實際換股數(shù)與計劃發(fā)行股數(shù)一致。
對于已經(jīng)設(shè)定了質(zhì)押、被司法凍結(jié)或存在其他權(quán)利瑕疵情形的海通證券A股股份，在換股時一律轉(zhuǎn)換成國泰君安的A股股份，原在海通證券A股股份上設(shè)置的質(zhì)押、被司法凍結(jié)的狀況或其他權(quán)利瑕疵情形將在換取的相應(yīng)的國泰君安A股股份上繼續(xù)有效。
根據(jù)《上海證券交易所股票上市規(guī)則》第9.7.11條規(guī)定，主動終止上市公司股票不進入退市整理期交易，上交所在公告公司股票終止上市決定之日后5個交易日內(nèi)對其予以摘牌，公司股票終止上市。因此，公司股票不進入退市整理期交易。
值得注意的是，本次合并完成后，存續(xù)公司（即本次合并后的國泰君安）承繼及承接海通證券的全部資產(chǎn)、負債、業(yè)務(wù)、人員、合同、資質(zhì)及其他一切權(quán)利與義務(wù)。海通證券后續(xù)將注銷法人資格。
員工安置方面，自交割日起，國泰君安（含分公司、營業(yè)部）全體員工的勞動合同將由存續(xù)公司繼續(xù)履行，海通證券（含分公司、營業(yè)部）全體員工的勞動合同將由存續(xù)公司承繼并繼續(xù)履行。海通證券（含分公司、營業(yè)部）作為其現(xiàn)有員工的雇主的全部權(quán)利和義務(wù)將自本次吸收合并交割日起由存續(xù)公司享有和承擔(dān)。
券商行業(yè)掀起整合潮
2024年以來內(nèi)地證券行業(yè)出現(xiàn)新一輪整合潮，引起市場廣泛關(guān)注。
據(jù)不完全統(tǒng)計，2024年以來，包括國泰君安與海通證券、國信證券與萬和證券、國聯(lián)證券與民生證券、浙商證券與國都證券、西部證券與國融證券等案例在內(nèi)，這輪券商整合潮中，涉及的券商至少已達10家，數(shù)量明顯超過之前幾年。
本輪券商整合潮的興起有多方面原因，其中一項是政策層面的支持。比如2024年印發(fā)的新“國九條”明確提出“支持頭部機構(gòu)通過并購重組、組織創(chuàng)新等方式提升核心競爭力，鼓勵中小機構(gòu)差異化發(fā)展、特色化經(jīng)營”。
就在不久前的2月10日晚間，國聯(lián)證券發(fā)布的公告顯示，經(jīng)公司申請，并經(jīng)上海證券交易所辦理，公司A股證券簡稱將于2025年2月14日起由“國聯(lián)證券”變更為“國聯(lián)民生”，公司A股證券代碼“601456”保持不變。?
校對：王朝全
