券商中國
裴利瑞
2025-02-26 21:56
隨著AI技術(shù)的不斷進(jìn)步和應(yīng)用的持續(xù)深化，AI領(lǐng)域必將涌現(xiàn)出一批偉大的企業(yè)，為投資者帶來豐厚的回報。
AI醫(yī)療持續(xù)大漲
2月17日，A股成交活躍度大幅提升，滬深京三市合計成交1.97萬億元，較上個交易日增長13.21%。
5只股票成交額超百億元，分別是光線傳媒、拓維信息、浪潮信息、中國聯(lián)通、東方財富。
光線傳媒今日盤中一度漲停，股價創(chuàng)歷史新高。收盤時該股下跌14.6%，全天成交223.5億元，奪得今日A股單日成交額榜首并創(chuàng)下該股單日成交額新紀(jì)錄。該公司是近期熱映的電影《哪吒之魔童鬧海》的投資方，該部影片目前總票房（含預(yù)售）已超120億元。
拓維信息全天成交174.8億元，該股盤中一度漲超8%，股價創(chuàng)歷史新高，收盤股價下跌4.31%。浪潮信息盤中一度漲停，股價也創(chuàng)歷史新高，收盤時漲幅回落至7.27%。
中國聯(lián)通今日成交136.9億元，排在第四位；該股盤中觸及漲停板，收盤漲幅回落至8.86%。另外2只電信巨頭中國移動、中國電信分別上漲0.5%、3.16%，其中中國電信收盤股價創(chuàng)歷史新高。
題材方面，AI醫(yī)療再次大漲，安必平、塞力醫(yī)療、美年健康一字漲停；漲幅較大的還有泓博醫(yī)藥、超研股份、思創(chuàng)醫(yī)惠、貝瑞基因、嘉和美康等。
AI醫(yī)療是人工智能（AI）應(yīng)用的一個方向之一，具備廣闊前景。AI技術(shù)憑借其強(qiáng)大的數(shù)據(jù)分析和處理能力，能夠在藥物研發(fā)的各個環(huán)節(jié)發(fā)揮重要作用，實現(xiàn)降本增效。中航證券指出，2025年年初以來，Ark Invest發(fā)布《Big Ideas 2025》報告，預(yù)測AI將徹底改變多組學(xué)工具、藥物研發(fā)、分子診斷，并顯著改善藥物的經(jīng)濟(jì)回報。
DeepSeek引爆AI應(yīng)用端行情
2025年新年伊始，中國人工智能企業(yè)深度求索（DeepSeek）的開源大模型DeepSeek-R1在資本市場掀起巨浪。
浙商證券研報形容DeepSeek是攪動全球模型市場的一條鯰魚，帶來性能、價格、開源三重沖擊。清華大學(xué)新聞與傳播學(xué)院、清華大學(xué)人工智能學(xué)院雙聘教授沈陽接受媒體采訪時表示，DeepSeek的成功標(biāo)志著AI技術(shù)突破的一個新起點。
春節(jié)以來，關(guān)于DeepSeek的話題不斷發(fā)酵，一大批科技巨頭官宣接入DeepSeek，相關(guān)A股上市公司股價暴漲，帶動AI產(chǎn)業(yè)鏈全線走強(qiáng)。
據(jù)證券時報·數(shù)據(jù)寶統(tǒng)計，截至2月17日收盤，春節(jié)以來，AI概念股平均漲幅達(dá)到17.88%，跑贏同期上證指數(shù)14個百分點以上。3只股票累計漲幅翻倍，分別是光線傳媒、航錦科技、首都在線。
光線傳媒春節(jié)以來（2月5日至今）累計漲幅達(dá)211.23%。公司對市場上所有與影視制作有關(guān)的AI技術(shù)軟件幾乎都有嘗試使用，特別在動畫制作方面，把各個環(huán)節(jié)與AI技術(shù)相結(jié)合，尤其是在動畫的前期制作，比如形象設(shè)計、場景設(shè)計、分鏡頭劇本等方面。
航錦科技今日收盤漲停，1月27日以來的10個交易日內(nèi)，該股已收獲8個漲停板，春節(jié)以來累計漲幅115.54%。公司1月在投資者互動平臺透露，2023年增資控股的子公司超擎數(shù)智總部項目已于2024年正式落戶武漢光谷，計劃在光谷高新區(qū)建設(shè)新一代AI服務(wù)器研發(fā)生產(chǎn)線和研發(fā)中心，加速人工智能技術(shù)的落地與應(yīng)用。
首都在線今日收盤漲3.4%，春節(jié)以來累計漲幅達(dá)105.97%。公司目前在手GPU芯片2萬余張，AI推理芯片為主流芯片，占比大概90%。公司前瞻性地在東部京津冀、大灣區(qū)、長三角等國家樞紐節(jié)點及數(shù)據(jù)中心集群布局超算中心，目前各個項目正在有序推進(jìn)中。
漲幅靠前的AI概念股還有浙數(shù)文化、夢網(wǎng)科技、衛(wèi)寧健康、思創(chuàng)醫(yī)惠、迪安診斷等。
業(yè)內(nèi)人士指出，春節(jié)以來的AI行情與前兩年相比，更側(cè)重于應(yīng)用端的發(fā)展。在過去的2022年和2023年，市場更多地聚焦于訓(xùn)練側(cè)；人們關(guān)注的焦點是大模型公司是否能夠訓(xùn)練出參數(shù)規(guī)模更大、技術(shù)更先進(jìn)的模型，以及訓(xùn)練側(cè)的規(guī)模擴(kuò)張定律所引發(fā)的算力需求的急劇增長。而本輪A股引領(lǐng)的AI行情，本質(zhì)上是一場“AI+”的變革浪潮，其核心在于大模型在各個行業(yè)領(lǐng)域的廣泛應(yīng)用所帶來的投資機(jī)遇，更加注重AI技術(shù)與實體經(jīng)濟(jì)的深度融合。
高研發(fā)+高成長潛力的AI概念股
DeepSeek的技術(shù)路徑是人工智能（AI）技術(shù)突破的一個縮影。AI的快速發(fā)展，正以前所未有的速度改變著世界。從智能語音助手到自動駕駛汽車，從醫(yī)療診斷到金融風(fēng)險控制，AI應(yīng)用已滲透到各行各業(yè)，成為推動經(jīng)濟(jì)增長的新引擎。隨著AI技術(shù)的不斷進(jìn)步和應(yīng)用的持續(xù)深化，AI領(lǐng)域必將涌現(xiàn)出一批偉大的企業(yè)，為投資者帶來豐厚的回報。
高研發(fā)投入通常意味著公司在技術(shù)創(chuàng)新上有較強(qiáng)實力，能夠保持技術(shù)領(lǐng)先，這一點在AI產(chǎn)業(yè)方面尤其重要。
數(shù)據(jù)寶以2024年前三季度研發(fā)費用超1億元，且研發(fā)支出占營收比例超5%的AI概念股為基礎(chǔ)，再根據(jù)5家以上機(jī)構(gòu)一致預(yù)測，從中梳理出今明兩年凈利潤增速均值有望超20%的股票，合計31股入圍。
據(jù)數(shù)據(jù)寶統(tǒng)計，截至2月17日，最新收盤價與2024年以來高點相比，上述31股中，6股回撤幅度超20%，分別是百誠醫(yī)藥、新國都、潤和軟件、東方電子、華天科技、華中數(shù)控。
百誠醫(yī)藥回撤幅度48.58%，排在第一，公司目前在創(chuàng)新藥研發(fā)AIDD（人工智能藥物發(fā)現(xiàn)與設(shè)計）和CADD（計算機(jī)輔助藥物設(shè)計）方面有運用AI技術(shù)。
